apo Stiftung & Ertrag SBA

Stand: 11.03.2026

Fondsprofil

ISIN DE000A40J9U1
WKN A40J9U
Auflagedatum
Gesamtfondsvermögen 135,6 Mio. EUR
Anteilklassenwährung EUR
Aktueller Ausgabepreis 54,06 EUR (11.03.2026)
Aktueller Rücknahmepreis 52,49 EUR (11.03.2026)
Jahreshoch (Rücknahmepreis) 53,73 EUR (25.02.2026)
Jahrestief (Rücknahmepreis) 52,18 EUR (02.01.2026)
Wertentwicklung laufendes Jahr 0,59 % (11.03.2026)
Ausgabeaufschlag 3,00 %
Rücknahmeabschlag 0,00 %
Geschäftsjahresende 31. Dez.
Ertragsverwendung ausschüttend
TER (= laufende Kosten) 0,71 % p.a.
Verwaltungsvergütung   davon 0,66 % p.a.
Verwahrstellenvergütung   davon 0,07 % p.a.
VL-fähig nein
Sparplan ja (min. 0,00 EUR)
Einzelanlage nein
Konformität ja
Vertriebszulassung DE

Kennzahlen

VaR 2 %
Investitionsgrad 96,46 %
LiquidityRatio 1

Kommentar

Im Februar prägten das Kapitalmarktgeschehen geldpolitische Entscheidungen, positive Konjunkturdaten, geopolitische Spannungen sowie eine langsam ausklingende Berichtssaison, die in Summe positiv ausfiel. In dieser Gemengelage verzeichnete der apo Stiftung & Ertrag SBA einen Monatsgewinn von 1,38%. Die im Sondervermögen allokierten europäischen Einzelaktien lieferten auf aggregierter Ebene einen positiven Performancebeitrag. Auch die neuaufgenommene Beimischung von Emerging Markets Aktien, die über einen Indextracker abgebildet wird, konnte positiv zum Gesamtergebnis beitragen. Hingegen verzeichnete der iShares MSCI USA Screened ETF, über den das US-Aktienexposure abgedeckt wird, in Euro gerechnet einen Monatsverlust von rund 1,1%. Die Anleiheseite zeigte sich durchweg positiv. Neben den Euro-denominierten Einzelanleihen legten auch die über aktive Fondsvehikel beigemischten Hybrid- und High-Yield-Anleihen zu. Die Duration des Anleihevermögens ging im Berichtsmonat Februar marginal zurück und lag am Monatsende bei 4,57. Das Durchschnittsrating des Anleiheportfolios befindet sich mit "A-" weiterhin auf einem hohem Niveau.

28.02.2026

Chancen

  • Breites Engagement am Aktien- und Anleihenmarkt
  • Partizipation an einem diversifizierten Mischportfolio
  • Aktives Fondsmanagement, regelmäßige Überprüfung und Anpassung der Fondsstruktur
  • Potenzial auf Wertzuwachs durch Kurssteigerungen sowie ordentliche Erträge

Risiken

  • Generell birgt jede Investition das Risiko des Kapitalverlustes.
  • Allgemeines Marktrisiko (z.B. Kurs-, Währungs- oder Liquiditätsrisiken)
  • Unternehmensspezifische Risiken
  • Zinsänderungs- / Kontrahentenrisiken
  • Risiken im Zusammenhang mit Investmentanteilen
  • Risiken aus Derivateeinsatz
  • Risiko, dass die Anlageziele nicht erreicht werden.
  • Währungsrisiko: Rendite kann aufgrund von Währungsschwankungen steigen oder fallen
  • Informationen zu weiteren Risiken können dem Basisinformationsblatt und dem VKP entnommen werden.